Nueva York.-Exxon Mobil Corp. duplica la apuesta a Papúa Nueva Guinea superando una oferta rival por InterOil Corp., un explorador de gas que está enfocado en dicho país del sudeste asiático.
La oferta del gigante energético valoriza InterOil en US$2, 500 millones, con deuda incluida, superando una oferta anterior de Oil Search Ltd., y de Total SA. Exxon ya maneja la única terminal de gas natural licuado de Papúa Nueva Guinea y comprar InterOil, que tiene yacimientos de gas y una participación en un segundo proyecto de exportación de gas en el país, le daría una nueva fuente de combustible para sus exportaciones.
Oil Search y Total tienen tres días para decidir si rebaten la oferta de Exxon.
“Esto era muy esperado por el mercado y a simple vista parece conforme a nuestras estimaciones de que la oferta de Exxon sería un 10 por ciento más alta que la oferta original de Oil Search”, dijo Neil Beveridge, analista de Sanford C. Bernstein en Hong Kong.
“La pregunta clave ahora es si veremos una contraoferta de Total y Oil Search”.
InterOil dijo que Exxon le está ofreciendo un precio fijo de US$45 por acción, y establece el valor de la empresa en US$2,500 millones, incluidos US$188,000 millones en deuda neta. Como parte de la oferta por US$2,200 millones en mayo, Oil Search ofreció con Total 8,05 acciones por cada una de InterOil, valorando la acción de InterOil en US$40,25.
La oferta de Exxon también incluye lo que se denomina un derecho de valoración contingente inicial más alto, ofertando US$7,07 por acción por cada billón de pies cúbicos de probables reservas de gas por encima de los 6,2 billones hallados en los yacimientos Elk-Antelope de InterOil, con un límite de 10 billones de pies cúbicos. Oil Search ofertó otros US$6,05 por acción por cada billón de pies cúbicos por encima de 6,2 billones, sin límite.
Las conversaciones
Oil Search dijo en un comunicado que está en conversaciones con Total respecto de sus opciones y que tiene derecho a una comisión por cancelación de la operación de US$60 millones -con un 20 por ciento para Total- si el acuerdo no prospera cuando InterOil haya cambiado su recomendación. “InterOil avisó que piensa realizar un cambio en su recomendación y celebrar un Compromiso de Acuerdo con ExxonMobil”, dijo Oil Search en un comunicado.
Exxon tiene en la mira yacimientos gasíferos con suficientes reservas como para abastecer al Reino Unido por tres años.
La compañía ya explota la planta existente para gas licuado PNG LNG de US$19,000 millones en Papúa Nueva Guinea. InterOil y sus socios planearon el segundo proyecto de exportación, Papua LNG. Oil Search es accionista en ambos emprendimientos y ha estimulado un acuerdo para hacer negocios en forma conjunta con el fin de bajar los costos de desarrollo.
“ExxonMobil presentó una oferta para adquirir InterOil Corporation, que para nosotros representa una propuesta superior”, dijo Exxon en un comunicado.
Oil Search subió ayer 4,2 por ciento hasta 7,27 dólares australianos en Sídney antes de negociarse a 7,22 dólares australianos.
